Régime de retraite à prestations déterminées

Un régime de retraite à prestations déterminées offre un paiement garanti à la retraite pour le reste de la vie d’une personne. Les travailleurs gagnent leur pension en cotisant une partie de chaque chèque de paie pour leur retraite. Leurs cotisations sont combinées à celles de leur employeur, puis cet argent est investi. Les régimes de retraite à prestations déterminées offrent des frais peu élevés, une diversification de l’actif, une mise en commun du risque de longévité et une gestion professionnelle. En raison de ces avantages, les pensions sont en mesure de fournir des prestations équivalentes ou supérieures pour environ la moitié du coût des régimes à cotisations définies de type 401(k).

*Information de la Coalition nationale des pensions publiques

Les pensions ont joué un rôle essentiel dans la sécurité de la retraite depuis les premiers jours de la république, remontant aux colonies américaines offrant des pensions aux soldats blessés pendant la guerre d’indépendance. Vous trouverez ci-dessous un bref historique des pensions publiques aux États-Unis et pourquoi cela est important pour l’avenir de la sécurité de la retraite.

Il y a 163 ans, en 1857, la ville de New York créait le premier régime de retraite public du pays. Il offrait un paiement forfaitaire aux policiers de la ville s’ils étaient blessés alors qu’ils servaient le public. En 1878, ce régime a été modifié afin d’offrir une pension aux policiers âgés de 55 ans et ayant servi la ville pendant au moins 21 ans.

17 ans plus tard, la ville a continué d’être pionnière dans la création des premiers régimes de retraite publics du pays, lorsque l’arrondissement de Manhattan est devenu la première juridiction du pays à offrir un régime de retraite à ses éducateurs publics.

Au cours de l’ère progressiste, une période de réforme politique pour les droits des travailleurs à la fin du 19e et au début du 20e siècle, les décideurs politiques ont adopté des pensions publiques dans davantage de régions du pays. Par exemple, le Massachusetts a établi le premier système de retraite public pour les employés de l’État en 1911. Le Dakota du Nord et la Californie ont également créé des régimes de retraite publics pour les éducateurs en 1913, suivis par le Connecticut et la Pennsylvanie en 1917 et le New Jersey en 1919.

Ce n’est que lorsque le président Franklin D. Roosevelt a signé la loi sur la sécurité sociale de 1935 pendant le New Deal, cependant, que les gouvernements locaux et étatiques ont commencé à offrir en masse des pensions publiques à leurs employés. En vertu de la loi sur la sécurité sociale telle qu’elle a été rédigée à l’origine, les employés des gouvernements locaux et étatiques étaient exclus de la participation à la sécurité sociale en raison de préoccupations constitutionnelles concernant la fiscalité. En conséquence, les employeurs publics ont commencé à étendre les pensions pour offrir une retraite sûre à leurs travailleurs. Entre 1935 et 1950, environ la moitié des principaux régimes de retraite des gouvernements d’État et locaux du pays ont été créés.

La loi sur la sécurité sociale a finalement été modifiée après 1950 pour permettre aux employés des gouvernements locaux et de l’État de participer à la fois au programme et à un régime de retraite public. Cependant, dans plusieurs États, de nombreux employés du secteur public ne sont toujours pas éligibles à la sécurité sociale en raison de leur régime de retraite qui n’inclut pas de couverture pour celle-ci. Selon la National Association of State Retirement Administrators (NASRA), la plupart ou presque tous les employés publics de l’Alaska, du Colorado, de la Louisiane, du Maine, du Massachusetts, du Nevada et de l’Ohio ne participent pas à la sécurité sociale, ce qui fait de leurs pensions à prestations définies une source essentielle de revenus à la retraite.

En 1978, le Congrès a adopté le Revenue Act, qui a créé des comptes à contributions définies comme les 401(k). Les 401(k) ont été conçus à l’origine pour que les personnes fortunées puissent économiser de l’argent sur leurs impôts, mais les entreprises du secteur privé se sont vite rendu compte qu’elles pouvaient également réduire leurs bénéfices en utilisant ces comptes comme plans de retraite pour leurs employés, au lieu de fournir des plans à prestations définies.

Après son introduction, l’utilisation de l’401(k) a explosé dans le secteur privé. En 2018, plus de 58 millions d’Américains participent à un 401 (k). Cependant, ils ont été un désastre pour la sécurité de la retraite des travailleurs du secteur privé. Les 401(k) ont été commercialisés comme un moyen pour les travailleurs d’économiser de l’argent par eux-mêmes pour se préparer à la retraite, mais avec l’augmentation du coût de la vie qui ronge la valeur des chèques de paie des gens, de nombreux travailleurs ne sont tout simplement pas en mesure d’épargner suffisamment pour prendre leur retraite. Selon Fidelity Investments, le montant médian de ses comptes 401 (k) n’est que de 24 500 $, ce qui est loin d’être suffisant pour une retraite digne.

L’adoption généralisée des 401(k) dans le secteur privé a également donné aux détracteurs des pensions publiques des munitions pour attaquer la sécurité de la retraite des travailleurs du secteur public, malgré les preuves que les pensions publiques offrent une retraite plus sûre à un coût moins élevé pour les gouvernements des États et locaux que les 401(k)s. Par exemple, en Virginie-Occidentale, ces adversaires ont fait pression sur la législature de l’État pour qu’elle fasse passer les éducateurs publics nouvellement embauchés à un système à cotisations définies de type 401(k) au lieu du West Virginia Teachers Retirement System (TRS). L’expérience s’est avérée si désastreuse qu’en 2015, la Virginie-Occidentale a rouvert le TRS et que près de 80 % des éducateurs publics de l’État sont revenus au régime à prestations définies.

Bien que les pensions publiques ne soient peut-être plus des poulets de printemps, les décideurs politiques seraient bien avisés de les protéger compte tenu de leur longue et riche histoire d’empêcher les fonctionnaires retraités de notre pays de tomber dans la pauvreté.

*De la Coalition nationale des pensions publiques